Tres de cada diez pagos con tarjeta en México no se autorizan — y no es abandono de carrito

Banxico da una tasa de aceptación del 69,75 % en el comercio electrónico mexicano con tarjeta: casi un tercio de los pagos no llega a ser venta, y no es abandono.

Una tienda mexicana pierde casi un tercio de sus intentos de pago con tarjeta en un punto que casi nadie mide, y ese punto está después del botón de pagar. El banco central publica cada trimestre la tasa de aceptación de las operaciones de comercio electrónico con tarjeta, y en el primer trimestre de 2026 fue del 69,75 %. No es una encuesta ni una estimación: es el registro administrativo de las operaciones que las instituciones reportan a Banxico, con serie continua desde 2015.

El sesgo de esta fuente no es comercial —es el banco central de México, no vende nada y el cuadro no lleva narrativa, solo series—; el cuidado es de universo y de fecha, y va abajo. Un aviso de perímetro desde la primera línea: el universo es la tarjeta. Quedan fuera SPEI, transferencia, efectivo en tienda de conveniencia y wallets no ligados a tarjeta, que en México pesan mucho. Esto no es «el comercio electrónico mexicano»; es «el pago con tarjeta en comercio electrónico mexicano», y así hay que leerlo cada vez.

1. La cifra, y dónde ocurre la fuga

En los últimos tres trimestres la aceptación se ha movido poco y en el último ha bajado: 70,40 % en 2025T3, 70,44 % en 2025T4 y 69,75 % en 2026T1 —plana primero y luego una caída de siete décimas—, y es la única serie del cuadro que se mueve a la baja. Es un movimiento pequeño, y hay que decirlo pequeño: no da para hablar de derrumbe ni de tendencia probada, sí para vigilar la dirección. Por qué baja no lo dice nadie: el cuadro son series sin explicación, así que se describe y no se atribuye —ni al antifraude, ni al fraude, ni a nada—.

2. Esto no es abandono de carrito

Aquí está la trampa que esta pieza viene a desactivar. «70 % de abandono de carrito» y «69,75 % de aceptación» se parecen tanto que invitan a mezclarlos, y son casi lo opuesto: uno es el porcentaje que se va antes de pagar, el otro el porcentaje que consigue pagar. Si alguien los suma o los resta, se inventa un embudo que no existe.

Son dos fugas distintas y acumulativas. El abandono es el cliente que se va antes de pagar —sobre ese «70 %» ya escribimos en rigolco.com que es una media prestada y que la horquilla real es mucho más ancha—. El rechazo de autorización es lo otro: el banco que le dice que no a un cliente que sí quiso pagar, que puso la tarjeta y le dio a comprar. No aparece en ningún informe de analítica de tienda al uso, porque ocurre en la pasarela y en el emisor, donde la mayoría de los paneles ya no mira. Y no se compara de frente con España: el análogo de la CNMC mide otro perímetro —incorpora Bizum— y son mercados y monedas distintos.

3. El débito acepta peor, y el débito es la mayoría

Por importe, débito y crédito casi empatan —156.073 millones de pesos en débito y 153.220 en crédito—, lo que dice que el crédito hace muchas menos operaciones pero de ticket bastante mayor. Es un matiz que le sirve a cualquier tienda para entender su propio mix: si tu cliente paga sobre todo con débito, estás jugando en la parte de la tabla donde el banco dice que no más veces.

El trimestre movió 423.529.980 operaciones por 309.293 millones de pesos, frente a 415.359.429 operaciones y 310.733 millones el trimestre anterior: más operaciones con importe algo menor, así que el ticket medio baja. Y donde el sector suele mirar —contracargos y devoluciones— el problema es pequeño: los contracargos son el 0,39 % de las operaciones y las devoluciones el 0,69 %, estas bajando de forma sostenida (0,86 % → 0,80 % → 0,69 %). El problema caro no está ahí; está en la autorización. Todas estas cifras salen del mismo cuadro CF621 del banco central.

4. Qué hacer con esto un lunes

Lo que convierte este dato en trabajo es una comparación que casi nadie hace: pedirle a tu pasarela la tasa de autorización real de tu tienda y ponerla al lado del 69,75 % nacional.

Lo que este dato deja abierto, y no hay que fingir que se sabe: cuántos de los rechazos son del emisor y cuántos del antifraude de la pasarela. Eso está en los códigos de respuesta, que no todas las pasarelas devuelven con detalle, y es la pregunta más útil que el 30,25 % deja sin responder. Cuánto se recupera por otra vía de pago tampoco lo publica Banxico. Se puede medir tienda a tienda; no se puede deducir del dato nacional.

Todas las cifras se leyeron directamente del cuadro CF621 del Sistema de Información Económica de Banxico el 31 de agosto de 2026, con copia archivada de esa fecha en Wayback Machine. El banco central no vende nada: el sesgo no es comercial, es de universo (solo tarjeta) y de fecha (enero-marzo de 2026, con medio año de desfase). Banxico no publica la fecha de difusión del dato, así que se cita por su trimestre. La tasa de autorización no es la tasa de abandono de carrito: son fugas distintas y no deben sumarse. Si Banxico corrige un dato, corregimos el análisis y lo anotamos aquí.